中国海防(600764.CN)

中国海防事件点评:关注船舶行业近期事件驱动型机会

时间:19-06-06 00:00    来源:东兴证券

结论:

不考虑并表,我们预测的上市公司2018-2020年净利润分别为0.97万元、1.22亿元和1.46亿元,EPS分别为0.25、0.31和0.37元。注入资产相关公司在2018年至2021年期间各年度预测净利润数合计分别为4.46亿元、5.58亿元、6.62亿元和7.54亿元,假设募集配套资金价格定价基准日为停牌前一日(4月12日),发行价格为前20日均价的90%,即29.44元/股,则上市公司2018-2020年备考EPS分别为0.74元、0.92元和1.09元,对应3月11月股价分别为40倍、33倍和27倍,维持“强烈推荐”评级。

风险提示:水下信息探测政策风险,水下信息系统装备技术风险,盈利能力季节性波动风险。